Sijoitusten allokaatio: Tavoite vs Tilanne

Sijoitussuunnitelman mukainen tavoiteallokaatio ja se verrattuna todelliseen tilanteeseen, on seuraavanlainen:

Passiiviset indeksit: 50 %

Tällä hetkellä Holdarin salkusta löytyy Nordnetin Suomi, Norja, Maailma ja iSharesin S&P500. Nämä muodostavat suurimman osan salkusta, ja kokonaisuudessaan ovat hieman alle tavoitteen: 45,22 %.

Osinko-osakkeet 35 %

Tähän osioon kuuluvat yksittäiset yhtiöt ja osingonmaksuun tähtäävät ETF:t. Tällä hetkellä salkusta löytyy vain Investor AB sekä iSharesin Euro Divident -paperia. Nämä muodostavat toisen ison kokonaisuuden salkusta. Yhteensä 34,06 %.

Muut  5 %

Tämä pitää sisällään esim. raaka-aineita, kryptoja tai kultaa. Tällä hetkellä kaikki muut ovat fyysistä kultaa, joka löytyy kassakaapista. Näiden osuus 8,91 %.

Korkopaperit 10 %

Korko-osio on toteutettu Evlin likvidi B -korkotuotteella. Tämän osuus on salkusta 11,82 %.

Aika hyvin ollaan tällä hetkellä siinä, mitä strategiassa on tavoiteltu. Allokaatio koostuu 100% Nordnetin kautta saatavista tuotteista. Seligsonia oli, kun varat olivat operatiivisen yrityksen kassassa, mutta nyt kun siirryin Holding-yhtiön käyttöön, niin keskitin kaikki tuotteet yhteen paikkaan. 

Huomioitavaa on, että Holding-yhtiön varallisuudesta suurin osa koostuu kuitenkin operatiivisen yhtiön osakkeista. Em. allokaatiossa ei näitä ole mukana, vaan strategia koostuu Nordnetin kautta hankittavista arvopapereista sekä fyysisestä kullasta. 

Ja koska Operatiivisen yhtiön arvoa en pysty luotettavasti koko ajan päivittämään, liikkuu seurannassa Holdarin sijoitusvarallisuus aika maltillisesti. Sieltä tulevat osingot näkyvät pieninä piikkeinä, koska ne sijoitetaan heti osakkeisiin. 

Kuvassa punaisella OMXHGI ja Sinisellä Holdarin sijoitusindeksi.

Seurannassa kuuluu olla joku selkeä tavoitekuvaaja. Holdarissa on se on 250k, jolla saan 1,5k / kk osinkotuoton, joka riittäisi muiden passiivisten tulojen kanssa hyvin siihen, ettei tarvi tehdä 'oikeita töitä'. Tämä on jaettu osa-tavoitteeseen, joka on luonnollisesti 100 k sijoitusvarallisuus Holdarissa:

Ja miten sitten etenee henkilökohtaisella puolella sijoitusten kokonaisvarallisuustilanne? 

Oli synkkä ja myrskyinen yö

 Pieni juttu siirtoajelusta.

Lähdin joku perjantai Loviisan kupeesta veneellä kohti Helsinkiä. Keli oli mitä hienoin. Aurinko paistoi eikä juuri tuullut. Öbaut tälläinen: 

Lähdin köröttelemään illalla kasin, ysin korvilla. Jossain vaiheessa aurinko laski, ja tuli pimeää. Kuten pitikin. Sen jälkeen alkoi tuulla. Aallokko nousi. Meno alkoi muuttua hurjaksi. 

Näkymä minulla on merellä, keskellä yötä tällainen. Käytännössä joudun navigoimaan vaan plotterilla. Veneessä ei ole valoheittimiä, pois lukien joskus rantautuessa. Jos keli on hyvä, pimeässä voi nähdä jotkin valaistut merimerkit, ja toisten veneiden navigointivalot. Minunkin veneessä toki sellaiset löytyy; Vihreä toisella ja punainen toisella kyljellä, sekä valo eteenpäin ja perävalo taaksepäin. Nämä eivät kuitenkaan auta näkemään mitään, vaan toimivat käytännössä huomiona muille. 

Tästä saa hyvän kuvan näkymästäni. Siellä näkyy jokunen valaistu merimerkki. Eli pieniä pisteitä. Muita veneilijöitä ei näkynyt. 

Sitten alkoi satamaan kaatamalla. Näkymä heikkeni entisestään. Alkoi salamoida, joskin ukkonen oli etäällä. Hetkelliset välähdykset valaisivat horisonttia. 

Eli; Vene pomppii aika kivasti, ulkona on säkkipimeää, sijainti on aika ulkona merellä, aika kaukana rannasta. Ulkosaaristoa. Sade vihmoo ikkunoita..

Mikä mulla on fiilis? Näin sanoiksi puettuna tilanne on kuumottava. 

Olo oli kuitenkin todella luottavainen. Minua ei pelottanut, joskin luotto sähköisiin vehkeisiin oli tässä vaiheessa kova. JOS se olisi pettänyt, olisin ollut lievästi sanottuna kusessa. +hymiö. 

Emäsalon kierrettyäni ylitin jossain vaiheessa isojen tankkereiden väylän, jolloin tähystystä piti hoitaa erityisellä huomiolla. Jonkin aikaa tämän jälkeen pääsin saarien suojaan, jolloin keli yhtäkkiä muuttui tyyneksi. Merenpinta oli tyyni, ja vesisade loppui. 

Pysähdyin veneseuramme saaren laiturin viereiseen poijuun, jossa vietin yöni. Näkymä ikkunasta oli rauhallinen, n. 01.15.

Aamulla heräsin virkeänä ja hyvin nukkuneena. Keitin kahvit, ja lähdin köröttelemään taas mahtavassa, tyynessä ja aurinkoisessa kelissä kohti venesatamaamme Helsingissä. 

Seuraavaksi jatketaan taas käppyröillä ja kuvaajilla, ja venejuttuja joskus hamassa tulevaisuudessa. 

Aluemyynnin tuloksia

 Kerroin aikaisemmin keväällä, että yrityksessä kääntyy uusi sivu, kun meidän tuotteitä aletaan myydä Aluemyyntiverkoston kautta, heidän omien tuotteidensa ohessa. Odotukset olivat pilvissä, ja tähän liittyi myös optiot yrityksen omistuksesta. 

Tulos: Erittäin heikko (katastrofaalinen ei olisi liioiteltu termi).

Toki, katastrofaalinen sisältäisi merkittäviä tappioita, niin sellaisia ei toki tapaukseen sisältynyt, koska kaikki palveluntarjoajan tuotto oli pelkästään provisiopohjaista. Mutta tuotto-odotuksiin nähden tulos on ollut karkeasti arvioituna n. -90% kaavailluista. Joten.. Ei mennyt kuten Strömssössä, eikä minusta tullutkaan miljonääriä, vieläkään. +Hymiö. 

Tähän liittyvät meidän resurssit on nyt vedetty minimiin, mutta tuotevalikoima säilyy heidän katalogissa. 
Eli kaikki sieltä tuleva myynti on vain lisänä meille, ilman rakenteellisia kustannuksia ja ylläpitoa. 

Ja minun uusi Holdari omistaa jatkossa edelleen operatiivisesta putiikista 100 %.

Mutta, pilvissä on myös kultainen reunus. Tämän casen takia saatiin sekä Tukesin että Traficomin koulutuslaitos pätevyydet, joihin ei ilman tätä painetta olisi tullut hankittua. 

Tuotevalikoima on nyt mukavan laaja, ja seuraavaksi hiotaan verkkokauppa ja prosessit kuntoon taas niin, että "passiivista" tuloa saadaan tuotettua ja sitä kautta saan rakennettua tulevaa irtautumista työelämästä ja kassavirtaa sille ajalle. Mutta, aika näyttää, miten käy.

Etähommia merellä

Pistän kun lupasin.

Lähdin viime viikolla pienelle retkelle torstai-iltana. Ajelin ulkosaaristoon, ja jäin sinne saarten väliin ankkuriin. Katselin veneessä futista ja vähän kokkailin. Aamulla takaterassille sumpille, vähän maisemien ihailua ja sitten töitä.. Ja työpäivän päätteeksi vene takaisin kotisatamaan. Yllättävän hyvä konsepti!

Aurinko laskee aika myöhään.. Ensimmäinen kuva n.22.30 ja seuraava n. 23.30

Ohjaamossa ruorin takana on plotteri ja kaiku näyttämässä syvyyksiä. Marssivauhti tällä putputilla on n. 7 solmua (vajaa 13 km/h). Matka ulkosaariston kohteeseen kesti n. 2h. (n.14 merimailia / 25 km)

Näkymä ankkuripaikassa työpisteestä näytti lounasaikana tällaiseltä:

Näihin kuviin. +hymiö. 

Kesäloma alkaakin sitten ensi viikolla. Ehkä saan lisää matskua värittämään salkkuseurannan tilannekuvia.. 

Kassavirta käytännössä - Case Holdari

Mulla on tavoitteena laittaa Holdarissa tonni / kk markkinalle.

Mutta mistä se raha tulee sinne? 

Siinä on käytännössä kaksi tulonlähdettä:

1) Holdarin myymät palvelut
2) Tyttären maksamat osingot

Omia palveluita ovat erilaiset 'konsultaatiot' sekä taloushallintapalvelut. Varsinainen operatiivinen toiminta on kuitenkin minimaalista. 

Toinen lähde on osingot, joita maksan operatiivisesta yrityksestä, ns. 'tyttärestä'. 

Tässä pitää vaan huomioida se, että maksuperuste vaatii aina, ei hallituksen päätöstä, vaan yhtiökokouksen päätöksen. Näin, vaikka ne ovat käytännössä yhden hengen yrityksessä sama asia. Toki, Osakeyhtiölaki antaisi myös sen kirjata "yksinomistajan päätöksenä", mutta haluan vetää tuota toista reittiä. Pidän kokoukset ja kirjaan niistä pöytäkirjat. 

Kun tilinpäätös on valmis ja yhtiössä on jakokelpoista varallisuutta, voin jakaa niitä sitten osinkona. Sitä ei voi ns. jakaa lennosta, että jos kesäkuu oli hyvä, heinäkuussa maksan osinkoja. Viiveet ovat pitkät. (Ellei edelliset tilikaudet ole olleet hyviä, ja fikassa on ylimääräistä)

Mutta siis, yhtiökokouksessa sitten määritän sen, miten paljon voin jakaa osinkoja, ja missä vaiheessa ne jaetaan. Tulen jakamaan niitä tn. neljä kertaa vuodessa. Kerta on liian jyrkkä ja kuukausittain ehkä vähän liian tiheä.

Ja näitä masseja sitten sijoittelen Holdarin kautta pörssiin, ja seurailen miten homma etenee. 

Ja edelleen tavoitteena lungit hommat jossakin lämpöisessä. Koitan vielä tämän kesän aikana postailla blogin teemankin mukaisesti, miltä hommat näyttävät veneestä käsin. Etähommat mereltä on ehkä parasta!

Näihin kuviin tällä kertaa.. 

Uusi seuranta - taas!

 En tiedä monesko kerta tämä jo, mutta aika mones.. 

Olisi mielenkiintoista tietää, millaisissa numeroissa mentäisiin, JOS olisin jatkanut tasaista tunkemista siitä 2011 vuodesta alkaen, kuten suunnittelin. Noh, elämässä on muuttujia, joita on vaikea nähdä. 

Ja mitä tulee FIREen, niin loppupeleissähän haetaan sitä 'passiivista' rahaa, joka mahdollistaa elelyt ilman oravanpyörää. Vaikka mulla ei valtavaa pinkkaa olekaan, niin tuossa 'passiivisen tulonlähteen' rakentamisessa olen edistynyt kohtuullisesti..

******

Kaaviot tulevat olemaan samaa tyyliä kuin aikaisemmin. Varallisuuden seurannassa käytän edelleen hyväksi todettua Google Sheetiä, ja sen automatisoitua seurantaa, joka piirtää mulla päivittäisestä saldosta kuvaajaa. Mulla on määritetty tavoitteet, joihin pyrin. 

Toki, taas en tiedä mitä muuttujia tulevaisuus heittää eteen, mutta nyt on kohtuu hyvä runko: Taustalla Holding-yhtiö, jonka varallisuutta seuraan. 

Eka steppi, taas, on Race to 100 000 €

Tähän kun pääsen, voisin hankkia itselleni palkinnoksi kunnon dinnerin. Se voisi olla joku hyvä Michelin-mesta taas, pitkästä aikaa. 

Seuraava steppi on tuo 250k, josta aikaisemmissa postauksissa kirjoittelin. Se mahdollistaa jo tuon 1500 € / kk osingon jakamisen. 

Koska aina omaa taloudenpitoa johonkin pitää verrata, niin jatkan saman vertailuindeksin käyttöä: OMXHGI on se, johon omien sijoituksien tuottoa vertaan. 

Allokaatiotavoite on hyvin pitkälle sama kuin aikaisemmin:

korkoja 10 %
Indeksejä 50 %
Osinkopapereita 35 % (yksittäisiä yhtiöitä ja osinkoindeksejä)
Muut sijoitukset 5 % (kuten kulta)

Tällä hetkellä aika mukavasti ollaan tavoitteessa noiden suhteen. Tosin, nyt kun Holdarin taseessa on on tyttären osakkeet, niitä en laske tuohon jakaumaan, koska se vääristäisi vielä vähän turhan paljon. Ehkä myöhemmin laitan sen mukaan? Katsotaan.

Kesäkuun tulos

Indeksi tippui n. 3,5 % ja mun tulos oli vain -0,2 %. Eli voitto tuli kesäkuusta. 
Euromääräinen kasvu oli 1720 €.

Jatketaan taas tästä. 

Holding yhtiön perustamisen haasteet

 Prosessin pituus todellisuudessa ei mennyt IHAN noin sukkelaan, kuin sen visioissani maalailin. Mutta NYT se on maalissa. Noin 2,5 kk se loppujen lopuksi otti. 

1.4. tein YTJ:n rekisteriin ilmoituksen yhtiön perustamisesta ja tänään 9.6. lisäselvitysten jälkeen prosessi maalissa. 

Suurimmat haasteet olivat

• Tilintarkastajan lausunnon saaminen
• Apporttiomaisuuden arvon määrittäminen

Myöskään itse itselleni pitämä hallituksen kokous ei ollut riittävä valtuutus, vaan jouduin pitämään yhtiökokouksen. Tuttuun tapaan pöytäkirjassa toivotin itseni tervetulleeksi, valitsin itseni sihteeriksi ja pj:ksi, totesin kokouksen olevan laillisesti koolle kutsuttu ja sen olevan päätösvaltainen. 

Oleellista oli myös, että kokous oli numeroitu. 

Tilintarkastajan metsästämisessä ongelma oli siinä, että kun minun operatiivisen yrityksen toiminta on 'pienimuotoista'. Eli minulla ei täyty kaksi seuraavasta kolmesta vaateesta, joka on edellytys tilintarkastajan käytölle:

• Keskimäärin 3 työntekijää tilikaudessa
• Taseen loppusumma ylittää 100 000 €
• Liikevaihto yli 200 000 €

Jos vähintään kaksi täyttyisi, pitäisi olla tilintarkastaja. 

Ja koska minulla ei ole, järjestään kaikki tilintarkastajat joilta pyysin tarjousta, sanoivat että tekevät lausuntoja vain "asiakkailleen". Noh, löysin vihdoin ja viimein yhden, joka suostui lausunnon tekemään! Siitä laskutettiin n. 4h ja tuntihinta oli 120 € / h.. 

Apporttimaisuuden arvo piti määrittää myös, ja käytin siinä verottajan ohjeistusta:

Kirjanpidollisen arvon ja liiketoiminnan tuottoarvon keskiarvo. 

Eli tasearvo on varat miinus velat, ja tuottoarvo on liikevoitto x 5 (joista jälkimmäisessä voi soveltaa, kun perustelee sovelluksensa) ja näiden summa jaettuna kahdella. 

Määritin operatiivisen firman arvoksi 50k, josta sitten maksan varainsiirtoveron. Tästä arvon määrityksestä sitten tilintarkasta kirjoitti lausunnon, että Holdingyhtiön apporttina saatu summa vastaa VÄHINTÄÄN tuota arvoa.

Eli, 1.4. Yhtiö kyllä perustui, mutta vasta reilu 2kk myöhemmin operatiivisen yhtiön osakkeiden siirto rekisteröityi holding yhtiön taseeseen ja YTJ:n rekisteriin. 

Eli, nyt voin virallisesti tituleerata itseni KORSERNIJOHTAJAKSI! 

Hintalappo koko prosessille:

• Osakeyhtiön perustaminen Kaupparekisteriin 300 €
• PRH:n osakeanti-ilmoitus 300 € (Osakevaihto, jossa operatiivisen firman osakkeet siirtyivät holdariin)
• Tilintarkastajan lausunto 500 €
• Varainsiirtovero 750 €

Yhteensä: 1 850 €

Muut kulut

• LEI-tunnus kolmeksi vuodeksi 195 € (n. 5€/kk)
• Kirjanpito (Netvisor) 15€/ kk
• Pankki (Holvi) 15€/kk

n. 35 € / kk = 420 € / vuosi. 

********

Ikävä puoli tässä prosessissa on se, että kun näitä kaikkia vekslauksia tässä on ollut, ja operatiiviseen yhtiöön jäi varoja joita en nyt voi vielä sijoittaa, niin alan seuraamaan tässä blogissa pelkästään Holding-yhtiön varallisuutta ja sijoituksia. Ja tämä alkaa valitettavasti taas aika matalalta tasolta.. 

Lähtötaso on maltillinen 15k.

Ehkä myös jatkan operatiivisen firman tulosten raportointia ja tulevaisuuden näkymiä. Jännä nähdä mitä tapahtuu, muuttujia on vielä paljon ilmassa. 

P.s Yhden uuden koulutuslaitosluvan firma jo sai, sen myönsi TUKES. Pending-vaiheessa on myös Traficomin koulutuslaitoslupa, jonka saaminen on haasteellinen, ja työn ja tuskan takana.

*******

Loppusanat: Kun aloin tutkimaan Holdarin perustamisen mahdollisuutta, niin joka puolella neuvottiin ja ohjeistettiin, että käytä ammattilaisten apua ja juristin apu on suotavaa yms.

No en käyttänyt.

Kaikki dokumentit ja ilmoitukset tein pienin kätösin ihan itse. 

DISCLAIMER: En kannusta muita tekemään näin, mutta totean, että tietoa löytyy hyvin ja se on myös mahdollista, kunhan viitsii kaivella ja tutkia ja selvittää. Verottajan ohjeistus, kaupparekisterin dokumentit, Osakeyhtiölaki.. Tietoa löytyy kyllä!